«Welcome drink» для инвестора

Банк России презентовал широкой общественности индивидуальные инвестиционные счета, основным преимуществом которых является гарантированный налоговый вычет при зачислении на счет денежных средств или при получении дохода по операциям.

Соответствующая презентация накануне опубликована на сайте Центробанка.

Примечательно, что вычет регулятор называет «бокалом шампанского», которым государство «приветствует российского инвестора», входящего на финансовый рынок через «дверь» в виде индивидуального инвестиционного счета (ИИС).

О преимуществах ИИС TatCenter.ru подробно рассказывал ранее, напомним лишь, что открыть такой счет стало возможным с 1 января текущего года, при этом сумма, зачисляемая в течение календарного года по договору ИИС, может составлять до 400 тыс. рублей.

Средства можно направить на инвестиции в инструменты фондового рынка, включая акции, государственные и корпоративные облигации, в том числе еврооблигации, а также биржевые фонды (ETF), паевые фонды и т. д. А помимо получаемого в результате инвестиций дохода, инвестору предоставляется право на один из двух видов инвествычетов.

Первый — по НДФЛ — вычет в размере 13% на сумму ежегодного взноса (возврат до 52 тыс. рублей в год).

Пример расчёта по налоговому вычету первого типа (вычета на взносы)

Второй вариант вычета — освобождение от налогообложения всей суммы дохода, полученного на ИИС (при закрытии счета).

Пример расчёта по налоговому вычету второго типа (вычет на доход)

Источник: ЦБ РФ

Регулятор честно предупреждает граждан о возможных рисках и издержках, связанных с открытием ИИС. Однако ‘welcome drink’ в виде вычета привлекает так любящих «халяву» россиян, решивших примерить на себя «шкуру» частного инвестора. За семь месяцев текущего года динамика зарегистрированных на Московской бирже индивидуальных инвестиционных счетов составила 405%!

«Индивидуальный инвестиционный»: счет клиентов

По итогам первого полугодия на Московской бирже было зарегистрировано более 30 тыс. индивидуальных инвестиционных счетов.

Точные данные разнятся — сама ММВБ отчиталась о 32,5 тыс. открытых ИСС, в презентации Центробанка присутствует цифра 30 тыс. счетов по итогам 6 месяцев и уже 36,5 тыс. ИИС на 1 августа. В любом случае, динамика впечатляет.

Больше всего ИИС с момента старта — 9,7 тыс. — открыто в ОАО «Сбербанк России». Далее следует АО «Финам» (9,4 тыс. ИИС), замыкает тройку лидеров АО «Брокерский дом «Открытие» (8,5 тыс. ИИС).

Рейтинг компаний по зарегистрированным ИИС на 01.08.2015 г.

Источник: Московская биржа

Рынку не хватает кампании

Несмотря на положительную динамику, участники рынка сетуют на крайне низкую информированность населения, особенно в регионах, которое до сих пор мало что знает об альтернативе классическому виду сбережений — банковским вкладам.

Напомним, доходность последних сокращается — средняя максимальная ставка топ-10 российских банков по вкладам физлиц в рублях за первую декаду августа снизилась до 10,42%, в то время как во второй и третьей декаде июля ставка находилась на уровне 10,78%.

Так что эксперты полагают, что в будущем, при сохранении курса на снижение ставок по вкладам, у ИИС есть все шансы завоевать доверие частных инвесторов.

«Со временем индивидуальные инвестиционные счета станут эффективным инструментом долгосрочного инвестирования для россиян. Необходимо отметить, чем выше доходность инвестиционного инструмента, тем выше и риск», — предупреждает директор департамента роз
ничного бизнеса ОАО «АК БАРС» БАНК" Владимир Орбов, полагая, что на сегодняшний день в сравнении с другими финансовыми инструментами самым стабильным и надежным инструментом инвестирования, позволяющим выгодно и без риска сохранить деньги, по-прежнему остается банковский депозит.

В свою очередь, директор управления глобальных рынков Волго-Вятского банка Сбербанка России Алексей Пылаев отмечает со стороны потенциальных инвесторов «огромный интерес» к ИИС.

«Клиенты, открывшие ИИС, совершают операции в соответствии с выбранной стратегией, т. е. это могут быть как разовые вложения на длительный срок, так и осуществление активных операций на них. Следует отметить, что в этом плане нет никаких ограничений — клиент может в любое время открыть счет, перевести на него деньги и купить активы. Больше всего инвестиций приходится на такие финансовые инструменты, как облигации и акции. ИИС вызывают огромный интерес не только среди опытных инвесторов, но и среди тех, кто не имеет пока опыта работы с ценными бумагами», — утверждает Пылаев.

Интересным и полезным продукт находит и президент-председатель правления ИХ «Финам» Владислав Кочетков.

«Индивидуальный инвестиционный счет — продукт правильный и полезный. С другой стороны, драйвером притока на фондовый рынок новых средств населения он пока что не стал. Это надо признать. Сейчас ИИС открывают примерно 50/50 новые клиенты и существующие. Но новые клиенты открывают счета не потому, что они пришли именно за ИИС, а потому, что они просто пришли на фондовый рынок и им предложили новую возможность. Конкретно по теме ИИС к брокерам приходят не более 7−10% новых клиентов. Основная проблема в том, что пока что рынок практически никак не продвигается, нет информационной, разъяснительной кампании», — констатирует эксперт.

TatCenter.ru обстоятельно побеседовал с Владиславом Кочетковым о перспективах ИИС в России, плюсах и минусах инструмента и причинах низкой активности на рынке региональных игроков, в т. ч. банков. Мнение эксперта будет опубликовано дополнительно.

Юлия Амочаева