Вкладчиков не пугает падающая доходность

В первом полугодии объём средств населения в банках РФ вырос почти на 3\% до 24,9 трлн рублей. Сумма вкладов индивидуальных предпринимателей выросла на 12\% и достигла 377,8 млрд руб. Общий объём застрахованных средств увеличился на 3,1\% до 24,8 трлн рублей.

Наиболее быстрыми темпами росли вклады в диапазоне от 1 млн до 1,4 млн руб. — на 9,8\% по сумме и на 10\% по количеству счетов. Вклады свыше 1,4 млн руб. увеличились на 4,4\% по сумме и на 10,3\% по количеству счетов. Вклады от 100 тыс. до 700 тыс. руб. и от 700 тыс. руб. до 1 млн руб., по сумме увеличились на 2,3\% и 2,1\% соответственно, а по количеству счетов — на 2,6\%. По объему уменьшились только вклады до 100 тыс. руб. — на 5,6\%, однако счетов стало больше на 0,9\%.

Средний размер вклада по банковской системе РФ составил 166,5 тыс. руб., увеличившись по сравнению с началом года на 5\%.

Структура вкладов по размеру в банках РФ

Источник: АСВ

Доля депозитов в иностранной валюте снизилась с начала года с 23,7\% до 22,5\%. Доля долгосрочных вкладов свыше 1 года уменьшилась — с 46,5 до 45,2\%. Доля депозитов, размещённых на срок до 1 года, увеличилась с 35,2 до 35,7\%, вкладов до востребования — с 18,3 до 19,1\%.

Частные инвесторы не видят альтернативы банковским вкладам. Иначе как объяснить рост их объема несмотря на продолжающееся падение доходности. На начало года средняя доходность по рублевым вкладам в десяти банках, привлекающих наибольший объём депозитов «физиков», составляла 8,4\% против 7,46\% на 1 августа этого года.

В первом полугодии, по данным АСВ, 81 из 100 крупнейших банков РФ понизили ставки. Повысили ставки лишь 11 игроков, в 8 банках доходность депозитов осталась на прежнем уровне. Средний уровень ставок в январе-июне по рублёвым годовым вкладам в размере 1 млн руб. снизился на 0,9 п.п. до 6,5\% годовых, отмечают в АСВ.

Снижение доходности продолжится. ЦБ РФ дал понять рынку, что продолжит понижать ключевую ставку. Банки же в достаточной степени фондированы и не нуждаются в массовом привлечении средств населения, как это было, к примеру, в 2013—2015 гг.

При этом реальная доходность по вкладам остается положительной из-за снижения инфляции (в июле годовая — 3,9\% в РФ, 3,2 в РТ).

Небольшие банки теряют вкладчиков

Концентрация вкладов в 30 крупнейших банках РФ продолжает расти. По итогам первого полугодия в них уже хранится 86,2\% средств населения, что на 1\% больше, чем в начале года. Доля Сбербанк в общем «котле» составляет 45,8\%. Тенденция перетекания денег вкладчиков в крупные банки наблюдается с конца 2013 года, когда пришедшая в ЦБ РФ Эльвира Набиуллина начала массовую «зачистку» рынка.

В Татарстане в топ-5 по объему портфеля депозитов входят «Ак Барс» банк — 104,15 млрд рублей на 1 июля, «Аверс» — 28,6 млрд рублей, «Девон-Кредит» — 17,6 млрд рублей, Акибанк — 12,4 млрд рублей и Банк Казани — 7,2 млрд рублей. При этом с начала года банки наращивали портфели, объем вкладов снизился только у «Ак Барса» — на 3,5\%.

Вклады в банках Татарстана

На годовом отрезке портфель незначительно сократился лишь у Акибанка.

Объем рублевых вкладов физлиц в банках, зарегистрированных в Татарстане, на 1 июля 2017 года достиг 182,58 млрд рублей. По сравнению с аналогичным периодом прошлого года объем депозитов в рублях сократился на четверть или на 60,9 млрд рублей (с 243,5 млрд на 1 июля 2016 года).

Между тем, в июне объем рублевых вкладов физлиц в банках вырос на 4,1 млрд рублей или на 2,3\%; с начала года — снизился на 82,7 млрд рублей или более чем на 30\%.

Объем частных вкладов в иностранной валюте по итогам первого полугодия составил 23,1 млрд рублей. По сравнению с АППГ объем валютных депозитов сократился на 46\% или 19,6 млрд (с 42,7 млрд рублей по состоянию на 1 июля 2016 года).

В июне объем вкладов физлиц в иностранной валюте в банках вырос на 6,4\% или на 1,4 млрд рублей; с начала года — снизился на 37\% или на 13,5 млрд рублей.

Система страхования вкладов держится за счет ЦБ

Банковские депозиты привлекают частных инвесторов, прежде всего, за счет понятной системы страхования вкладов (ССВ). Несмотря на массовый отзыв лицензий у банков и масштабный объем выплат вкладчикам — последние «рекордсмены» Татфондбанк, «Югра» и Внешпромбанк — система продолжает работать. Подпитывает ее ЦБ.

В первом полугодии в фонд ССВ поступило 196,9 млрд руб., из них 108 млрд руб. — заемные средства, полученные от ЦБ, и только 62,8 млрд руб. — страховые взносы банков — участников ССВ. При этом расходы со счетов фонда составили 194 млрд руб. Из них 190,4 млрд рублей пошли на выплату возмещения по вкладам, еще 3,3 млрд руб. — на агентское вознаграждение ликвидаторам «лопнувших» банков.

По состоянию на 30 июня балансовый остаток средств фонда составил 35 млрд руб. Всего в рамках заключенного с Банком России договора о предоставлении кредита в размере 820 млрд руб. по состоянию на 30 июня АСВ получило 657 млрд руб. Осталось — 163 млрд.

«Да, фонд страхования вкладов поддерживается стабкредитами ЦБ. Это нехорошо. Но это — рабочая ситуация. Такая же ситуация возникала и возникает во многих странах мира. Оснований для паники нет: пока система страхования вкладов еще ни разу не дала сбоев», — подчеркивает в беседе с TatCenter.ru вице-президент Ассоциации региональных банков России Ян Арт.

Ликвидация банков — проверка системы на прочность. Только в первом полугодии этого года произошло 20 страховых случаев с общим объемом страховой ответственности в размере 107,64 млрд руб. перед 383 тыс. вкладчиков.

По каждому страховому случаю АСВ проводит анализ операций, чтобы выявить признаки искусственного формирования обязательств, увеличивающих страховую ответственность. По результатам такого анализа в январе-июне в 12 банках, в том числе татарстанских Анкор банке и «Спурте» выявлено 1689 случаев искусственного формирования вкладов.

Схема работает так: в документы бухучета банкиры вносят технические записи о зачислении средств юрлиц и физлиц-владельцев крупных вкладов на счета специально подобранных физлиц. Цель — неправомерное получение последними страхового возмещения. По этой схеме в первом полугодии в АСВ пытались получить 2,13 млрд руб.

Всего в первом полугодии АСВ выявило неправомерные операции со вкладами в банках, лишившихся лицензии, на 6,7 млрд рублей.

Что, если не депозиты

Вклады в банках — не единственный инструмент в арсенале частного инвестора.

В первом полугодии больше всего выиграли вкладчики ПИФов акций. Они, по словам замдиректора аналитического департамента «Альпари» Натальи Мильчаковой, получили доходность в среднем 8−10\%. Мильчакова говорит, что в январе-июне примерно 60\% всех российских ПИФов оказались доходными.

«На втором месте по доходности оказались сбережения денег в евро, в том числе на депозитах в евро — за полгода евро укрепилось к рублю на 6\%, а валютные депозиты в евро принесли вкладчикам за полгода доходность в среднем в 1−1,25\%. На третьем месте оказались фонды облигаций (доходность 4−6\% за полгода) и вложения в золото (оно подорожало на 5\% за полгода)», — рассказывает Мильчакова.

А вот вложения в отдельные акции не оправдали ожидания инвесторов, отмечает аналитик. «Индекс ММВБ за первые шесть месяцев упал на 15\%. Неудачными оказались вложения в акции „Газпрома“, „Роснефти“, „Сбербанка“, „Татнефти“, „МТС“, которые за полгода снизились (впрочем, акции „МТС“ подешевели меньше, чем упал индекс ММВБ). Разочаровали многие „дивидендные“ акции, например, „Сургутнефтегаз“, который сократил дивидендные выплаты. Но, с другой стороны, те, кто инвестировал в акции „Яндекса“, смог заработать целых 17\% за полгода, а те, кто купил в начале года акции „КАМАЗа“, выиграли за полгода 5\%, что сравнимо с вложениями в облигации и золото».

Во втором полугодии Наталья Мильчакова на фоне роста нефти рекомендует делать ставку на подешевевшие акции нефтяных компаний. «Я бы обратила внимание на «Татнефть», — говорит она.

Депутат Госдумы РФ, президент Ассоциации региональных банков России Анатолий Аксаков считает, что опыт минфина по выпуску «народных облигаций» оказался достаточно интересным. Интересными для физлиц Аксаков считает и индивидуальные инвестиционные счета. «ИИС и те предложения, которые сейчас обсуждаются в части льгот для инвестирующих в фондовый рынок, сделают привлекательными инвестиции в акции и облигации российского рынка».

Ян Арт во втором полугодии рекомендует заниматься спекуляциями на российском рынке (на короткой дистанции), либо присмотреться к акциям американского рынка.

Юлия Амочаева

В течение 11 месяцев 2024 года Татарстан занял пятое место среди российских регионов по объему ввода жилья, согласно данным Росстата.

За указанный период в целом по стране было сдано 93,8 млн кв. м жилья, что на 0,7% превышает показатели аналогичного периода прошлого года. Однако в ноябре было построено только 6,3 млн кв. м, что на 10% меньше, чем в прошлом году. В число пяти лидеров среди регионов России в период с января по ноябрь вошли Московская область, Краснодарский край, Москва, Ленинградская область и Татарстан. В Московской области было введено 9,9 млн кв. м жилья, а в Татарстане — 3,2 млн.

Ранее TatCenter писал, что в 2025 году в Татарстане направят 25 млрд рублей на доступное жилье для жителей.